您所在的位置:首页 >新闻>正文

马云的“骗局”,违约时代全面到来!

来源:米筐投资 2017-11-15 11:25:32

引子,暴风雨前的宁静


最近发生了2件令笔者深思的事儿。


这三件事儿猛一看没多大关联,但倘若静下心细细剖析,你会发现背后的逻辑线会让你高度重视并不得不重新审视我们所处的这个社会。


第一件事:今年的“双十一”来临之际,马爸爸把大家的花呗都进行了大幅提额,很多刚毕业甚至还在校园里的黄毛小子花呗额度都提到了¥10000+,不少少男少女iphone X的梦想就这样在马爸爸的“金融普惠”下实现了。


第二件事:继东北特钢、大连机床巨额债务违约之后,东北再次出现大型企业—丹东港集团巨额公司债违约。根据丹东港集团公告称,由于公司有息债务负担重,短期支付压力较大,“14丹东港MTN001”因未能按期兑付本金,出现了实质性违约,违约金额为10亿元人民币。一句话,对不起,哥们我还不上钱了。


这2件事儿分开看,好像都是在不同领域的事件。但是串联到一块儿,笔者倒吸一口冷气。


也许,一场颠覆性的变革已经在路上,这个社会一些结构正在发生根本性的变化,但很多人却依然后知后觉。


花呗提额、招行IPX分期免息事件


事情从一周前的早上说起。那早笔者一睁眼,发现支付宝推送了一条消息。打开一看,花呗额度提高了两万。


嘿嘿一笑,但又想到自己的支付宝平时刷的都是小钱,头几次提额都是几千几千往上提,这次怎么突然提了两万?


转念一想,“双十一”快到了,马爸爸给花呗提额,是想让笔者贡献一点点力量,于是哈哈一笑,没当回事,转身又睡觉去了。


直到下午,才发现不太对劲。


一天杂七杂八的信息来源,发现身边所有人都提额了!门口的小保安,面包房的收银小妹,公司刚入职的小鲜肉,电梯口实习保险业务员,花呗额度都大幅提高!


不仅惊叹:卧槽,马云给所有人都提额了? !


当每个人都捧着手机,美滋滋的看着花呗额度那个亮闪闪的数字的时候,笔者不由得吸了一口冷气。


玩信用卡的人都知道,信用卡想大幅提额不容易,特别是资产少收入低的人群。


为此各大信用卡论坛还催生出一整套“信用卡养卡提额”攻略,目的就是让增加持卡人信用卡额度,让持卡人的信用融资能力最大化,但这都是持卡人主动意愿的。


▼网络金融服务网站“融360”信用卡提额论坛:


而花呗主动全员永久提额,并且还有2000多元的双十一临时提额,这意味着什么?


支付宝实名用户有4.5亿人,占中国总人口的三分之一。即便按每人5000元的提额计算,总放额规模也有2万多亿人民币。


仅仅是为了刺激双十一的营业额么?


虽然有很大的原因,但2016年,天猫“双十一”的成交金额创了历史新高,也仅为1207亿。


▼天猫“双十一”历年成交金额:


与马云的花呗提额相比,小巫见大巫了。


那到底是什么刺激了马云下这么大的力度提额呢?


我们先看看几天前一个爆炸性新闻,也许很多人没有注意:


就在前些日,受众人瞩目的iPhoneX刚开卖的时候,招商银行信用卡第一天就公布了一组数据:iPhone X开放预售2小时33分,招商银行信用卡苹果官网总交易已突破20亿元!成功下单的招行银行信用卡持卡人已超过19.6万人!


火爆原因很简单——招商银行信用卡购买iPhone X采用了零息零手续费政策。


看到这儿,可能还有很多人一头雾水,不就是商战么,银行与店家合作,天猫支付宝与商家合作,这有什么可值得人深思的?


但很多敏锐的人已经发现了,最近一段时间,金融体系大幅鼓励、刺激“全体”居民超前高消费的行为表现出了惊人的推动力!


但昨天还人人还拿着小米、荣耀的低端机的小鬼,今天就换成满大街的iPhoneX,不觉得哪儿不对劲儿么?


高富帅、白富美去买IPX没一点问题,但是一群低收入、低资产的小年轻去买IPX,这事儿就另当别论。别怪这些人听着别扭,你还真不配拿IPX!


现在网络上充斥了太多的心灵毒鸡汤,什么只有敢于消费才能赚的更多,年轻就是要享受,等你四五十岁再背LV、再开BMW,青春已不再……


于是,一群文艺屌丝小青年拿着几个月的收入,刷爆所有信用卡去高额消费。


特别是一二线房价高企的城市,更是让很多年轻人产生了消费认知错配,对比动辄几万一平的房子,好像什么都是便宜的,于是在各种“鸡汤”的刺激下,在整个社会充斥着“货币势必长期贬值,现在消费就是赚到”的煽动下,一窝蜂的买买买!信用卡刷刷刷!


殊不知,这是一个巨大的套路。


与上一次银行体系大规模支持居民消费不同的是:


头些年一群人向银行借钱、搞房贷、刷信用卡、搞消费贷,最终是去买资产——房子!


而现在这群人向银行借钱,消费贷、刷信用卡仅仅是为了纯消耗性消费!


这是一个巨大的分水岭——借钱买资产与借钱纯消费!


古人说的好啊,从简入奢易,从奢入俭难。这两年居民净存款不断下滑,当未来居民收入出现增长乏力,而消费惯性却无法往回撤的时候,头一波人依靠资产是赢家,后面这一波人大部分一辈子都很难翻身。


不可能人人都是社会的成功者!


1999 年,在亚洲金融危机过去之后,为了增加消费者开支,韩国政府鼓励银行尽可能多地发放信用卡。


一时间,首尔街头充斥着信用卡发行商,对大学生、失业者等等都来者不拒,只要你肯填写申请表。有人形容,这是国家在对人民进行“债务填鸭”。


韩国人很快变得刷卡成瘾。到2003年,人均信用卡持有量达到4 张,每个人的信用卡债务总额约2000 美元。


人们在疯狂购物、透支消费的同时,却忘了,清算的一天终究要到来。


2003 年,一个34 岁的主妇因不堪债主催讨,从高层公寓中将3 个孩子推下去,自己再纵身跃出。许多家庭因积蓄耗尽而破裂,犯罪和卖淫现象剧增,人们哀叹说,韩国已经沦为一个“破产社会”。


历史总是具有相似性和重复性。今年校园贷大量的负面新闻中,也有类似的案例。


天价逾期费、学生跳楼、暴力催收、裸条事件,所有恶的因素聚集爆发后,行业在监管的厉声呵斥中,陷入了洗牌清场的局面。


这个讨论先留个伏笔,这事儿还没完。我们接着往下看另外一件事儿。


丹东港巨额债务违约事件


在10月30日,东北大型企业——丹东港集团发公告,称由于公司有息债务负担重,短期支付压力较大,“14丹东港MTN001”因未能按期兑付本金,出现了实质性违约,违约金额为10亿元人民币。


当然,这已经不是东北企业第一次违约了,在此之前东北特钢、大连机床这两家大型企业也出现了巨额债务违约。


但这事儿笔者要特别说一下,在国家的金融体系里,也就是我们所信任的银行、证券、信托体系中,有一个不成文的规矩,就是刚性兑付


刚性兑付,就是信托产品到期后,信托公司必须分配给投资者本金以及收益,当信托计划出现不能如期兑付或兑付困难时,信托公司需要兜底处理、


事实上,我国并没有哪项法律条文规定信托公司进行刚性兑付,这只是信托业一个不成文的规定。

为什么没有一家信托公司敢于打破刚性兑付?


因为没有一家信托公司敢这样做。一旦某家信托公司的某一个信托计划出现最终实质性违约,投资人的钱有可能打水漂,那么整个受连累的是整个信托行业所有的信托计划产品,投资者会对目前20多万亿的信托总规模全部产生质疑,一旦出现挤兑,信托行业就出问题了,20万亿啊,后面会接连引发一连串的危机,没人能想到结果会怎么样。


而现在,事态出现了不少转机。


接连几次违约,我们能够感觉到监管层的监管思路发生了较大的变化,从坚决不允许出问题到允许信托公司暴露出风险,并希望利用市场的机制去化解兑付危机。也就是说,监管层在试图通过几次事件打破刚性兑付的潜规则。


金融跟实业其实很多逻辑是共通的,都是需要不断地淘汰落后产能才能保证大量优秀企业不断生存下去,所以一个不会违约的金融市场和一个企业出事情,政府动辄就去救的实体环境,最终的结果都是谁都活不下去。


市场没有违约是极为可怕的事情。只能放更多的贷款来掩盖之前的坏账,最后只能是整体性坍塌。不能实现风险自我承担的市场会出大问题!


那如果这次丹东港债务违约最终真正落实,投资人的钱收不回来。这将发生一个明显的信号,就是违约时代的真正到来


2017年将是中国市场大违约正式拉开序幕的一年,信托,债券,互联网金融,消费金融,ppp,无论是国企,央企,地方政府,民营企业以及个人都开始大面积债务违约的陆续爆发的年份,同时匹配上所谓的各种股权投资机构的真实业绩呈现,估计会有一堆满怀赚大钱期望的土豪们傻眼,会感慨能回本金就很好了,在这种年份里,你担心通货膨胀,我个人感觉近乎扯淡。看好手里的现金。别在倾盆而下的市场里被灭了。

违约其实已经拉开序幕

守住不发生系统性金融风险的底线


我们现在讲消费升级,提高内需,其实过去的消费大部分跑到了购房上,这其实是央行现在所要抑制的。而未来,居民加杠杆的路径要从所有的内需增长动力从资产型消费转变为消费型消费。


所以,你看马爸爸和各大银行信用卡部现在大力发卡提高额度,搞各种分期零息首付,线下饮食消费各种5折活动,你还真以为金融系统大发善心让大伙一人不落的全面进入小康社会了?!


你再聪明有马云聪明?有库克聪明?你有银行的精算师们聪明?


全民加杠杆意味着,势必有相当一部分人群会透支自己的消费能力,很多低资产和未来赚钱能力孱弱的个体将像丹东港一样在未来无法承兑自己过去的消费账单。


美国人早都过了透支信用那个年代,而我们才刚刚开始。

网友评论   请使用文明用语 0条评论
最新评论

友情链接